Mercado de balcão e de risco da base de incumprimento no ámbito macroeconómico

O mercado de OTC é un segmento importante das actividades dos bancos, especialmente a nivel macroeconómico. Así como o mercado á vista, é unha estrutura multi-factor complexo, no que a aparición de riscos de insolvencia son bastante elevados. Ao simular e estudar as correlacións de default dispoñibles a un valor nominal de activos bancarios na práctica internacional na avaliación da probabilidade default método amplamente utilizado de momentos en carteira, que é coñecido como enfoque de activos de valor. Ademais, poden ser utilizados eo método da probabilidade máxima (o enfoque de probabilidade máxima).

mercado de balcão e as súas características, presume-se que, para a determinación da probabilidade anual de información estándar é necesaria a seguinte:

1. O número de bancos comerciais a principios de cada ano natural para o período necesario;

2. O número de bancos comerciais, que se caracterizan polo feito de patrón, é dicir, a posterior liquidación en base a decisións de tribunais superiores en caso de liquidación de un banco comercial de suspender ou revogar a licenza en conexión coa posterior liquidación, así como presentación dunha solicitude no tribunal para o recoñecemento dun banco falido.

O cálculo do período de tempo de taxas de inadimplência bancos comerciais t é igual ao número de defaults, dividido polo número máximo de patrón, e defínese pola fórmula:

(Do {Dt-1)) / 2 _ facer (Do-l) P (Not (NT-1)) / 2 "Not (NT-1) P. 106L,

onde: p2av - probabilidade anual de patrón de calquera sistema único banco comercial. Ao mesmo tempo, eliminar a influencia de factores internos e externos do funcionamento do sistema bancario comercial e ter en conta só o factor de impacto, o que reflicte o número de bancos, que se caracterizan polo feito de inadimplência; Dt- número de elementos, que foron asignados estado estándar para un período de tempo t; NT - número de bancos a operar durante o período de tempo t seleccionada; t - o intervalo dun ano natural.

probabilidade anual de valores estándar deben ser comparados cos seleccionados macro parámetros ambientes (é dicir, o que implica o mercado de balcão ou de mercado das empresas de títulos) para establecer a existencia dunha función de regresión lineal. A presenza dunha tal dependencia vai probar esta hipótese sobre a presenza real de comunicación entre o peche de bancos comerciais e os cambios que toman lugar neste medio, e, posteriormente, con base na ecuación de regresión lineal construída a prever tamén pode cambiar os indicadores macro seleccionados, insolvente hipoteticamente alterando a cantidade de bancos comerciais.

O grao de correlación entre a probabilidade anual de estándar e forma macro caracteriza o coeficiente de correlación, se é o período de igual ou de -1 a +1, é posible falar de relación de regresión lineal entre as dúas filas de datos discretos.

ambiente macroeconómico, Estados pode ser caracterizado por un número infinito de parámetros, pero agora estamos interesados en só aqueles dependencia de regresión lineal na probabilidade anual de patrón, somos capaces de probar a pureza do experimento. Débese notar que a maioría dos indicadores económicos poden ter unha relación correlación cunha probabilidade anual de inadimplência, con todo, o mercado OTC está deseñado de tal forma que esa relación é disfuncional, e así a súa presenza pode ser subxectiva.

Esta análise suxire que entre unha tal medida, como a probabilidade anual de patrón e para o ambiente macroeconómico, non é expresa claramente unha relación causal. Así, o peche de bancos comerciais, debido á caída das reservas de divisas, colocados por entidades de crédito noutros países, o que afecta negativamente a posición de investimento e leva a un aumento no tamaño do crédito interno líquido para o goberno.