Uorren Baffet - o mellor investidor do mundo. Biografía, libros, proverbios, forma, "o oráculo de Omaha"

Moitas persoas cren que Warren Buffett é o mellor investidor do mundo e non sen razón. Un home coñecido non só nos Estados Unidos, senón en todo o mundo, vive na cidade de Omaha, Nebraska. Ten 73 anos. É o quinto estado máis grande dos Estados Unidos, a finais de 2012, por valor de 46.500 millóns de dólares. Pero con todo isto, unha gran fortuna non converteu a cabeza, intenta vivir modestamente. Warren recorda aos demais que non é diñeiro o que creou unha persoa, senón un home: o diñeiro e incentiva a outros a vivir máis fácilmente. O multimillonario tamén insta aos compatriotas a seguir o seu exemplo: non perseguir marcas, senón usar aquelas cousas que sexan convenientes.

¿Por que amaba a Warren Buffett nos Estados Unidos?

Un feito importante que o caracteriza como persoa é unha negativa voluntaria do 50% da súa propiedade (que é de aproximadamente 37 millóns de dólares). Estes fondos, non dubidaron en transferir cartos aos fondos de caridade estadounidenses cun golpe de pluma. Entón, el reaccionou á chamada de Bill Gates en 2010 aos estadounidenses ricos - para dar a metade da súa fortuna ao país que os fixo ricos. Ese foi o acto de caridade máis grande e realmente impresionante do mundo , un exemplo para todos os pobres. Os fondos transfírense principalmente a un fondo administrado polos cónxuxes Gates: Bill e os Mellinds. Sen esaxeración, todo o país quedou profundamente sorprendido por este acto dun home coñecido anteriormente pola súa economía. Foi un acto verdadeiramente patriótico, a animada resposta do alma de Buffett ao ataque das torres xemelgas estadounidenses por terroristas.

É realmente amado no seu Omaha natal, el, un multimillonario con reputación mundial, non se esconde das persoas, el visita libremente tendas e outros lugares públicos.

Unha vez, cando unha das escolas de Omaha enfrontou importantes sancións financeiras e a ameaza de peche, un par de anciáns de profesores da mesma escola chegaron ao rescate. Trasladaron varios millóns de dólares á conta en cuestión. Onde os conseguiron? Os educadores estiveron entre os primeiros accionistas da compañía Buffett, logo de confiarlle todos os seus aforros - 25 mil dólares.

Preguntado por un xornalista como entende o éxito da vida, respondeu que o máis importante é que a xente amorosa está ao redor e canto tes na célula do banco xa é unha segunda vez. Warren Buffett realmente ten tales conviccións. As noticias, os acontecementos actuais teñen pouco impacto nos seus valores vitais. De feito, esta persoa intelixente, pero voluntaria e carismática, é amada pola familia e por outros.

Warren Buffett é un nome coñecido nos negocios

As operacións no mercado de valores adoitan ser especulativas. Suponse, por suposto, a compra de accións a prezos baixos e á venda a un ritmo máis elevado. Moitos intentan levar a cabo dúas operacións á vez, ao mesmo tempo que o máis rendible posible. Pero o heroe do noso artigo non entrou no seu enriquecemento por especulación; el, segundo din os expertos, é un "investidor puro". O seu estilo é diferente: sete veces medida, un corte. A cola do empresario é a compra de accións de empresas prometedoras, que o mercado subestima subjetivamente. Este defecto ten a perspectiva de ser corrixido. Só o feito de que Warren Buffett investise nesta empresa, aumenta a súa reputación. Respecta as empresas - os obxectos dos seus investimentos. Posúe a frase, que debe ser oída por todos os inversores. El di que é mellor mercar unha empresa marabillosa pagando un prezo honesto que mercar unha empresa honesta a un prezo notable. Principal na moral do negocio é Warren Buffett. As súas declaracións testemuñan isto.

Valores que compra só das empresas, só asegurándose de que o seu valor real sexa superior ao que se propón. E esas accións están na súa carteira por polo menos dez anos. As empresas están a traballar de forma constante e o valor das súas accións está crecendo neste momento. Non está interesado na especulación a curto prazo, a diferenza de George Soros. Tal posición, por suposto, é constructiva: a produción consegue un impulso ao desenvolvemento. Os compatriotas son seguros: estimula a economía estadounidense polas súas actividades Warren Buffett. As fotografías desta persoa digna frecuentemente publican xornais e revistas. Voluntariamente dá entrevistas. Este home de negocios e filántrofe é amado no país e hai - por iso ... Ao final, el defende o investimento e critica a especulación. Chama a outros empresarios a non cruzar a liña entre estes conceptos, para ser "para todo o país", e non só "por si mesmos".

O seu principio é investir en empresas cunha xestión impecable. Polo tanto, el estudia non só o seu equilibrio, senón tamén a estrutura produtiva, así como as biografías dos xestores. Este investidor se asemella a un agrónomo que busca o solo axeitado para plantar un gran nel. A súa opción favorita de investimento é cando as empresas, grazas ao investimento, seguen a desenvolverse de xeito consistente. Polo tanto, el elixe activos infravalorizados. Dicindo como elixir unha empresa para investir, Buffett responde coas palabras do seu mestre Ben Graham que o significado aparece ao comparar o prezo (o que pagamos) eo custo (do que obtemos).

Se considera Warren Buffett como un investidor de cambio, entón o seu rendemento medio anual é do só o 24%. E esta é na zona onde sucede que os afortunados "arrebatan" o bote nun 500%. Cantos diaños con brillantes ofertas únicas teñen visto Warren? Pero a sorte para eles é unha muller inconsistente, e co heroe do noso artigo, ela segue a traballar por máis de 50 anos, sen deixar só.

Buffett asegura que todo o presente sexa experimentado polo tempo, pero fala diso, como sempre, de forma non convencional e figurativa, utilizando a seguinte comparación: a marea baixa faise notábel quen bañou espido.

Por que foi alcumado o "Oracle of Omaha"?

Todo o que fixo na vida, literalmente todo, tivo éxito. (A biografía de Buffett discutida neste artigo convéncelos.) As súas previsións son sorprendentemente verdadeiras. Todo o que dixo en público, é coidadosamente analizado. En Wall Street, non menos peso que a palabra do presidente do país, o que Warren Buffett dirá. As citas do seu discurso incluso poden esmagar á compañía. Entón, un día falando cos seus accionistas, el expresou a súa opinión de que pronto unha das principais compañías do mercado de reaseguros entraría en colapso. Os analistas, analizando as débedas de diferentes compañías ás aseguradoras primarias, determinaron que esta é a sétima compañía alemá de seguros Gerling Global Re no mundo. As declaracións de Warren foron suficientes para garantir que os clientes non empregasen os servizos desta empresa realmente pouco rendible.

A principios do novo século, os analistas quedaron perplexo: por que Buffett non inviste no desenvolvemento da tecnoloxía moderna? Os xornalistas incluso se burlaron do multimillonario anticuado que non usa nin unha computadora nin unha calculadora (Warren define os beneficios da súa infancia multiplicando figuras de dous ou tres díxitos). Con todo, tras un par de anos o índice do mercado tecnolóxico do NASDAQ comezou a diminuír sistemáticamente, as empresas-investimentos sufriron perdas significativas. Que dicía Warren Buffett? Cita isto nesta ocasión lacónico - "E te aviso ..."

En 2006, o famoso investidor previu unha catástrofe no mercado inmobiliario estadounidense. Para iso, utilizou o indicador "propio": os prezos das vivendas non deberían crecer moito máis rápido que os custos. Os acontecementos de 2007-2008: a vivenda, comprada baixo a hipoteca polos cidadáns, volveuse masivamente alienada deles por débedas.

Preocupado polo déficit público dos Estados Unidos, en 2003 e 2004, Dous veces preveu a caída do dólar estadounidense, investindo algúns dos seus fondos noutras moedas.

Os primeiros pasos no negocio

O seu pai era o propietario dunha empresa de corretagem e un deputado. Con todo, desde a infancia, Warren intentou gañar o seu diñeiro e facer o seu. O seu primeiro negocio foi especulativo: o neno comprou algunhas latas de "Coca-Cola" da tenda do seu avó e vendeu a casa dúas veces. Entón, comezou o camiño de Warren Buffett nos negocios. Á idade de 11, primeiro intentou xogar nos cursos, primeiro comprando e vendendo tres partes. Entón apresurouse a vender as accións debido ao beneficio mínimo. Con todo, o seu prezo pronto aumentou seis veces. Non era preciso apressar. Isto serviu como unha lección para Warren.

Desde os trece anos, traballou na oficina de correos, entregando o xornal Washington Post. O traballo foi de tipo aberto e, ao desenvolver o seu sistema, comezou a gañar máis que o xefe de correos. Á idade de 15-17, xunto a un amigo, comprou e instalou na cidade tres máquinas tragamonedas usadas. Á idade de 17 anos, tiña os medios de 5.000 dólares que, en termos de índice de inflación, ascendeu a máis de 40.000 dólares. Warren foi "acusado" de gañar cartos e converterse nun millonario ata os 30 anos. Pero o seu pai convenceuno da necesidade de obter unha educación. A Universidade do Distrito de Columbia reduciuna a un destacado teórico do mercado financeiro e ao investimento de Graham, quen puido interesar a súa delgada teoría do mozo. Atopouse o Tao Warren Buffett! Agora sabía o que faría na vida: investir.

O mercado financeiro é a vocación de Warren Buffett

Tras a graduación, Warren comezou a traballar como director na compañía do seu pai. Á idade de 22 anos, casouse con Suzanne Thompson. Dous anos máis tarde organizou unha compañía nas accións de amigos e coñecidos. Entón tivo experiencia na compañía do seu mestre Ben Graham - fondo de investimento "Graham-Newman", situado en Wall Street. Nesta etapa, xa ten unha fortuna de 140 mil dólares. A pesar das perspectivas de apertura, Warren toma a decisión de construír o seu propio negocio. Regresa a Omaha e, conseguindo recaudar fondos de amigos e familiares, establece o seu fondo de empresa "Buffett Associates". Desde o inicio dos anos 60, as accións desta compañía nos primeiros 5 anos creceron un 251%, mentres que a media estadounidense "subiu" nun 74%. Nos próximos 5 anos, este déficit aumenta aínda máis: o 156% das empresas investidas de Warren e o 122% no resto do mercado. O soño de infancia é verdadeiro: é un millonario. Warren Buffett estableceuse como un sutil especialista en fusións e adquisicións. Ten grandes investimentos no negocio de seguros de Estados Unidos.

A segunda etapa da súa actividade comezou en 1969, cando investiu todos os fondos xerados polo fondo Buffett Associates (que é de 102 millóns de dólares) na empresa téxtil arruinada Berkshire Hathaway, dándolle un impulso ao desenvolvemento. Un analista experimentado observou, baseado nunha avaliación de activos, que o prezo real dunha acción era de $ 20, mentres que se vendía por 8. Pero o negocio téxtil non era un punto final, senón unha base intermedia para os seguintes investimentos. O beneficio da venda de produtos foi enviado a eles na compra de títulos de compañías de seguros. América naquel momento formou o seu mercado de seguros e importantes beneficios gobernamentais foron unha garantía de alta rendibilidade do negocio asegurador. Unha estratexia sabia e de gran alcance foi elixida por Warren Buffett. A súa biografía como investidor a escala nacional comezou precisamente nesta fase, cando as cinco compañías de seguros estadounidenses máis grandes convertéronse na súa propiedade.

No futuro, lanzouse un mecanismo de investimento baseado na redistribución das primas de seguros dos clientes a estas empresas. Por unha porción dos fondos recibidos "por adiantado", as empresas en bancarrota "duras" estaban a mercar. Recibido un apoio financeiro, case inmediatamente saíron a beneficio. Así, grazas aos beneficios das empresas investidas habilmente, Warren Buffett recibiu outra fonte de financiamento. A súa biografía testemuña: tras intercambiar a quinta década, converteuse no propietario dunha fortuna de 28.000 millóns.

O maior investimento do Oracle de Omaha

Os seus investimentos son máis que convincentes. Investir en empresas que están infravaloradas polo mercado tivo un efecto sorprendente. As accións de Coca-Cola, compradas por el por 1.300 millóns de dólares, ascendeu a 13.400 millóns de dólares; Gillette - de 0,6 millóns de dólares - ata 4.600 millóns de dólares; E $ 0.01 mil millóns investidos no Washington Post, $ 1 mil millóns.

O multimillonario tamén ten unha participación do 4,3% en McDonalds.

Teña en conta que esta persoa inviste en algo que coñeceu desde a infancia e que está preto del como persoa. Recordemos (xa falamos diso) sobre a primeira experiencia comercial do Warren de seis anos vendendo aos pais seis latas de Coca-Cola, compradas do seu avó. Ademais, todos os días o Oracle bebe cinco frascos de "Cherry Coke". Ou o Washington Post: non trae ao mozo Buffett nunha bicicleta, obtendo os primeiros ingresos decentes na súa vida? É dicir, as hamburguesas son a comida favorita dun brillante investidor.

Os principios de investir Warren Buffett - reflexivo e exitoso, que é probado pola práctica, hai moito tempo que se fan coñecidos. Son orgánicamente consistentes cos seus principios de vida.

De algunha forma na orde de traballo, gradualmente, no proceso de xestión, creou Essays on Investments de Warren Buffett, no que desenvolveu as ideas de Ben Graham. Inicialmente, estas eran as súas cartas comerciais aos accionistas dunha corporación diversificada, cultivada a partir dunha empresa téxtil Berkshire Hathaway (e aínda con este nome). A razón para a publicación deste libro é puramente práctica: unha formulación razoable do autor das ideas do mercado financeiro e da destrución dos mitos existentes. A natureza do investimento e a construción dun negocio é delicadamente divulgada. O autor subliña que os investimentos significativos son imposibles sen a adecuada auditoría dos documentos contables, a análise da vida económica da compañía.

Ao comprar a empresa, Buffett nomea ao seu CEO, determina a orde de pagamento. Este é o único que fai, o inversor. A xestión operativa da empresa Oracle de Omaha non se preocupou. A estrutura de xestión non cambiou. O director nomeado por el, estimulado pola oportunidade de participar na opción das accións da compañía, aumentou a capitalización.

Principios da vida dun gran investidor

En primeiro lugar, o Oracle de Omaha cre que a riqueza é un estado mental. Se unha persoa se asocia con riqueza, entón farase rico.

Non obstante, non asocia o éxito dunha persoa cunha conta bancaria. É importante que faga o que lle gusta e hai persoas que o rodean. Tamén recomenda que a xente aprenda a gastar menos do que gañe, a non involucrarse nos préstamos ao consumidor. Recomenda gastar tempo coas persoas, mellor que ti, xa que o movilizará para un maior avance. O último dos principios do Oracle di que aqueles que queiran recibir máis tamén deben dar máis.

Está dedicado á súa compañía ata o punto de que o 99% do seu capital ten nas súas accións. Por certo, o seu compañeiro Charlie Manger, seguindo o seu exemplo, tamén investiu o 90% da súa fortuna nas accións da compañía. Isto, segundo Warren, é a mellor garantía de unanimidade e unidade de accionistas da compañía Berkshire Hathaway cos seus directivos, necesarios para o seu liderado efectivo. En 2004, despois da morte da muller de Susan Buffett, Bill Gates, o mellor amigo de Warren, ingresou no consello de administración.

Cabe sinalar a peculiaridade desta empresa. Durante máis de 40 anos da súa historia, non se venderon partes de Berkshire Hathaway. Durante este tempo, o custo de cada acción subiu de 8 dólares (lembre, ao comprar unha empresa téxtil) a 90.5 mil dólares. Os accionistas desta empresa, non só grazas ao carisma do seu líder, non son empresarios illados, senón un club de elite, único, monolítico, encargado de traballar xuntos.

Non lle gustan as computadoras. Na casa non ten ningún. A única debilidade do Oracle de Omaha é avións privados.

Ahorro ou avaricia?

El, a pesar da súa riqueza, non fora vivir nun "estado de millonarios" - California non está afectando inmobiliario imaxinación erguido. Aínda ferramentas permítenlle para construír-se case unha cidade. Casa Warren Buffett en Farnham Rúa compras na década de 50 na súa Omaha Nadal para 34 mil dólares. El basicamente non recibir dividendos da empresa, que ten (Berkshire Hathaway). Vive nun salario, dirixe un segundo Lincoln man. Cea no mesmo comedor, onde se alimentan de, mentres aínda un funcionario.

Vestiuse en tendas tradicionais. Xa que o tema de víboras xornalista sobre os seus traxes custa, dixo, de xeito que toda a América rir. Como é evidente a partir da súa resposta, os costumes - moi caros, basta ollar para barato.

sorpresa mesquinhez torno a este home, mesmo para nenos nativas. Cando o seu fillo Howard quería cultivar e foi para o seu pai cunha petición para que el comprou a súa facenda, estableceu unha condición: el compra - no seu nome, eo seu fillo aluga a súa facenda, ao pagar o seu aluguer. Susie filla unha vez preguntou a el, pedindo unha pequena cantidade, para incorporarse o coche co aparcamento do aeroporto de pago. Por suposto, o diñeiro que deu, pero preguntou a súa filla a escribir o recibo para 20 dólares.

Uorren Baffet ama debuxos animados. Favoritos - "DuckTales" con Tío Patinhas - o personaxe principal. Non o é en animación. Lema "pato caipira", "aforro dólar - dólar gañou" Walt Disney notado e "roubo" protagonista deste artigo.

Un erro aínda estaba

Escritor fai Uorren Baffet? Libro que propositadamente non escribir. Pero traballou tan creativa que a súa carta aos accionistas, recollida e sistematizada, publicado, lexible e representan un valor.

Só unha vez - en 2005, o gran financia previsión non se facer realidade. Colocou nunha caída do dólar. O oposto aconteceu - crecemento. A imaxe inversa do Tío Patinhas perdeu á vez, preto de 900 millóns. Dólares, que, de feito bloqueada con ánimo de lucro da súa compañía en 2 millóns. Dólares. Pero este é un coxo, pero aínda - Desculpe, o mesmo 2005 "voou", poñendo o mesmo Bill Gates e Soros.

Por que isto aconteceu? Respondendo a xornalistas sobre esta cuestión, Buffett co seu humor característico, dixo que a física de movementos mecánicos obedecer as leis de Newton, a dimensión humana da tolemia non para a sociedade.

Inconscientemente se fixo un escritor Uorren Baffet. Os seus libros están na demanda, ten talento para escribir simple ao complexo, probablemente o caso no intelecto e experiencia.

Testamento do Oracle

No seu testamento para a súa familia tras a súa morte, deixou unha pequena porcentaxe. Practicamente todo o estado - 99% irán para o Fondo de Warren Buffett. El xestiona o fondo, Allen Greenberg, o ex investidor fillo-de-xenio. Se durante a vida do pai de contribuír a este fondo só unha pequena porcentaxe da súa fortuna - $ 10 millóns, entón podes imaxinar, dalgunha empresa sólida, de súpeto converteuse despois da súa morte. Outra cuestión é: o que acontecerá despois desta empresa evento triste Berkshire Hathaway, liderada polo carisma do Oráculo de Omaha? Con todo, compañeiro Oráculo de Omaha deixa optimistas, que indica que o mercado de accións vai continuar a crecer no futuro.